ما هي الرافعة المالية في التداول؟ وما الفرق بينها وبين الهامش في الأسواق المالية؟

هل سمعت يومًا عن متداولين ضاعفوا أرباحهم برأس مال صغير؟ أو تساءلت كيف يمكن لشخص أن يفتح صفقات تفوق قيمة إيداعه الأساسي؟ السر يكمن في أداة قوية ومثيرة للجدل في عالم الأسواق المالية وهي الرافعة المالية في التداول التي يمكن استخدامها من أجل تحقيق كل ذلك وأكثر.

في هذا الدليل الشامل، سوف تتعرف على هذه الأداة عن قرب بطريقة بسيطة وسهلة بحيث يمكنك التعامل معها بحذر حتى تستفيد منها في التداول، كما سنذكر لك الفرق بينهما وبين الهامش، وكل ذلك في سبيل معرفة الأساليب الأساسية التي تجعلك تحقق أهدافك مع تجنب مخاطرها.

ما هي الرافعة المالية في التداول؟

ببساطة وبشكل سهل يمكنك فهمه إذا كنت جديدًا في المجال، الرافعة المالية في التداول Leverage عبارة عن أداة تتمكن من خلالها تحقيق أرباح كبيرة وصفقات سعرها أعلى بكثير من رأس مالك الأساسي الذي قمت بأخذه من الوسيط المالي لتتمكن من فتح هذه الصفقات في التداول.

لتسهيل الأمور عليك في شرح الرافعة المالية، سنمنحك مثالًا تخيليًا، هذه الرافعة المالية عبارة عن رافعة حقيقية تسمح لك برفع جسم ثقيل ولكن بجهد بسيط، وفي مجال التداول، يكون "الجسم الثقيل" هو حجم الصفقة الكبيرة، و"جهدك البسيط" هو المبلغ الصغير الذي تستثمره من حسابك، ويتم ذلك بناءً على نسب معينة تقوم باختيارها.

ما المقصود بنسبة الرافعة المالية وكيف تؤثر على حسابك؟

نسبة الرافعة المالية (Leverage Ratio)هي تلك النقطة الضرورية التي توضح لك عدد المرات التي يمكنك التداول بها في الصفقات الكبرى، وكل ذلك يتم قياسه بناءً على القرض الذي تحصل عليه من الوسيط المالي.

تأثير الرافعة المالية على حسابك:

• رافعة مالية أعلى: تعني هامشًا مطلوبًا أقل لفتح الصفقة، ولكنها تزيد المخاطر بشكل كبير لأن أي حركة صغيرة في السعر لها تأثير مضاعف على رصيدك.
• رافعة مالية أقل: تعني هامشًا مطلوبًا أعلى، مما يقلل من المخاطر ويجعل حسابك أكثر قدرة على تحمل تقلبات السوق.

من هنا، يأتي الدور للتحدث عن الهامش وما هو وهل يعتبر جزءً من الرافعة المالية أم لا!

ماذا يعني مفهوم الهامش في الأسواق المالية؟

الهامش (Margin) هو عبارة عن مبالغ مالية يتم وضعها في حسابك بهدف التداول وفتح صفقة باستخدام الرافعة المالية، وبالتالي ستجد أن الهامش جزءً من الرافعة المالية، ولكن في نفس الوقت، يكون هذا المبلغ مُجمدًا أي يتم أخذه كضمان أو عربون حسن نية للوسيط لتغطية أي خسائر محتملة قد تحدث في الصفقة.

عندما تغلق الصفقة، يتم تحرير هذا الهامش وإعادته إلى رصيدك، مضافًا إليه الأرباح أو مطروحًا منه الخسائر، لذا، الهامش هو ما يسمح لك باستخدام الرافعة المالية في التداول.

الفرق بين الرافعة المالية والهامش: شرح مبسّط للمتداولين

رغم ارتباطهما الوثيق، إلا أن الخلط بينهما خطأ شائع، دعنا نوضح الفرق بشكل نهائي:

• الرافعة المالية (Leverage): هي الأداة أو النسبة التي تضاعف قوتك الشرائية (مثل 1:100)، إنها مفهوم يصف قدرتك على التداول بأكثر مما تملك.
• الهامش (Margin): هو المبلغ المالي الفعلي الذي تودعه لفتح الصفقة (مثل 100 دولار)، إنه الضمان المطلوب لاستخدام تلك الأداة.

للتوضيح: الرافعة المالية هي التي تحدد حجم الهامش المطلوب، كلما زادت الرافعة المالية، قلّ الهامش الذي تحتاجه لفتح نفس حجم الصفقة.

اكتشف: كيف ادخل الأسهم بمبلغ بسيط: خارطة الطريق العملية

كيف تعمل الرافعة المالية في صفقات التداول؟

عندما تقرر استخدام الرافعة المالية في التداول، فأنت فعليًا تقترض أموالًا من وسيطك بشكل مؤقت لزيادة حجم مركزك، الوسيط هنا لا يعطيك هذه الأموال نقدًا، بل يستخدمها لدعم صفقتك في السوق من خلال فتح صفقة أكبر بكثير من رأس مالك.

مثال واقعي:

إذا كنت تمتلك 500 دولار فقط وترغب في استخدام الرافعة المالية من أجل شراء ما قيمته 10,000 يورو مقابل الدولار (EUR/USD)، ستحتاج إلى هامش قدره 1% فقط من قيمة الصفقة، ويقوم الوسيط بحجزه من قيمة الصفقة وبعد ذلك ستجد أن أرباحك أو خسائرك المحملة أكبر 100 مرة من رأس مالك.

النتيجة النهائية:

• إذا تحرك السعر لصالحك بمقدار 1%، قد تربح حوالي 110 دولار (أي تقريبًا ربح يساوي الهامش الذي دفعته).
• لكن إذا تحرك السعر ضدك بنفس النسبة، ستخسر نفس المبلغ تقريبًا.

ما هي أنواع الأسواق التي تتيح استخدام الرافعة المالية؟

لا تتوفر الرافعة المالية في التداول بجميع الأسواق، ولكنها شائعة جدًا في الأسواق التي تتميز بتقلبات أسعار صغيرة نسبيًا، مما يجعلها ضرورية لتحقيق أرباح ملموسة، أبرز هذه الأسواق:

1. سوق الفوركس (تداول العملات الأجنبية): هو السوق الأكثر شهرة لاستخدام الرافعة المالية.
2. عقود الفروقات (CFDs): تشمل المؤشرات (مثل S&P 500)، السلع (كالنفط والذهب)، والأسهم.
3. العقود الآجلة (Futures).

كيف تختار الرافعة المالية المناسبة لاستراتيجيتك؟

ضع في الاعتبار دائمًا أن الأعلى ليس بالضرورة يكون الأفضل، وبالتالي اعتمد على هذه العوامل من أجل اختيار الرافعة المالية في التداول المناسبة لاستراتيجيتك:

• قدرتك على تحمل المخاطر: إذا كنت متحفظًا، فاختر رافعة منخفضة (مثل 1:10 أو 1:30).
• استراتيجية التداول: المتداولون اليوميون (Scalpers) قد يستخدمون رافعة أعلى للاستفادة من الحركات الصغيرة، بينما يفضل المستثمرون على المدى الطويل رافعة أقل.
• تقلب الأصل المالي: الأصول شديدة التقلب (مثل بعض العملات الرقمية) تتطلب حذرًا ورافعة مالية أقل.

نصيحة مهمة: بعد تحليل الرافعة المالية، ابدأ دائمًا برافعة منخفضة حتى تفهم تأثيرها عمليًا.

أبرز فوائد استخدام الرافعة المالية في التداول

• تضخيم الأرباح وهي تعتبر الفائدة الأوضح، حيث يمكن تحقيق عوائد كبيرة من تحركات الأسعار الصغيرة.
• زيادة كفاءة رأس المال: تحرير أموالك للاستثمار في صفقات متعددة بدلاً من تقييدها في صفقة واحدة.
• الوصول إلى الأسواق: تمكين أصحاب رؤوس الأموال الصغيرة من المشاركة في أسواق كانت حكرًا على الكبار.

قم باستخدام تطبيق "سمارت تداول" من أجل التعمق في مجال التداول بشكل أقوى!

مخاطر وعيوب الرافعة المالية التي يجب أن تعرفها

لا يكتمل تحليل الرافعة المالية في التداول دون ذكر جانبها الخطير:

• تضخيم الخسائر: تمامًا كما تضخم الأرباح، فإنها تضخم الخسائر، حركة بسيطة ضدك قد تمحو جزءًا كبيرًا من حسابك.
• نداء الهامش (Margin Call): إذا تحركت الصفقة ضدك لدرجة أن رصيدك لم يعد كافيًا لتغطية الهامش المحجوز، سيصدر الوسيط "نداء الهامش" وقد يغلق صفقاتك تلقائيًا بخسارة.
• الضغط النفسي: التداول بأموال تفوق ما تملكه يمكن أن يكون مرهقًا ويؤدي إلى قرارات عاطفية خاطئة.

طريقة عمل التداول بالرافعة المالية خطوة بخطوة

1. اختر وسيطًا موثوقًا: تأكد من أنه يوفر الحماية من الرصيد السلبي.
2. افتح حساب تداول: وقم بإيداع رأس المال الأولي.
3. حدد الأصل المالي: اختر زوج عملات أو سلعة تريد تداولها.
4. اختر حجم الصفقة والرافعة المالية: حدد المبلغ الذي تريد التحكم به واختر الرافعة التي تناسبك.
5. افتح الصفقة (شراء أو بيع): سيقوم الوسيط بحجز الهامش المطلوب تلقائيًا.
6. أدر المخاطر: ضع أمر إيقاف الخسارة (Stop Loss) لحماية رأس مالك.
7. راقب وأغلق الصفقة: أغلقها بنفسك لجني الأرباح أو الحد من الخسائر.

تعرف على الصفقات الفعلية في التداول التي سوف تستفيد منها في استثماراتك!

الأسئلة الشائعة

ما المقصود بالحماية من الرصيد السلبي في التداول؟
تحميك هذه الطريقة من الدخول في ديون إذا خسرت أكثر من رصيدك بسبب الرافعة المالية، وبالتالي إذا أدت صفقة خاسرة إلى رصيد سلبي، يقوم الوسيط بإعادة ضبط حسابك إلى الصفر على نفقته الخاصة، مما يحميك من الديون.

ما هي أفضل الطرق لتفادي نداء الهامش (Margin Call) أثناء التداول؟
يجب أن تخاطر بجزء صغير من رصيدك ولا تستخدم رافعة مالية ضخمة، وضع أمر وقف خسارة دائمًا مع مراقبة مستوى الهامش في منصتك باستمرار.

كيف تكتشف أن حساب التداول الخاص بك وصل إلى حالة نداء الهامش؟
يمكنك اكتشاف ذلك بسهولة من خلال مؤشر مستوى الهامش الذي يوضح لك متى يصل الهامش إلى 100% تقريبًا، وهنا سيرسل لك تحذيرًا، وفي حالة إذا انخفض نحو 50%، هنا سيبدأ الوسيط بإغلاق صفقاتك الخاسرة تلقائيًا.